Комаров Артём о WHEATON PRECIOUS METALS CORP
Глава инвестиционной компании «А-Капитал» Комаров Артём Андреевич отметил, что портфель долгосрочных недорогих активов Wheaton принес более 1 миллиарда долларов дохода и более 740 миллионов долларов операционного денежного потока в 2022 году.
Эти высокие финансовые показатели отражают устойчивость потоковой бизнес-модели Wheaton, которая обеспечивает одну из самых высоких рентабельностей в сфере драгоценных металлов. Даже в нынешних инфляционных условиях операционная рентабельность Wheaton в 2022 году составила в среднем 75%. Кроме того, Wheaton предприняла стратегические шаги вперед, оптимизировав портфель, добавив четыре новых потока и взяв на себя ведущие обязательства в области устойчивого развития.
Имея один из самых сильных балансов в отрасли, компания вступает в 2023 год с исключительно хорошими возможностями для обеспечения долгосрочной акционерной стоимости за счет значительного органического роста, уже заложенного в портфель, а также за счет дополнительных приобретений.
Солидные финансовые результаты и сильный баланс
— Четвертый квартал 2022 года: выручка в размере 236 миллионов долларов, операционный денежный поток в размере 172 миллионов долларов, чистая прибыль в размере 166 миллионов долларов и скорректированная чистая прибыль в размере 104 миллионов долларов.
— Полный 2022 год: выручка в размере 1 065 миллионов долларов, операционный денежный поток в размере 743 миллионов долларов, чистая прибыль в размере 669 миллионов долларов и скорректированная чистая прибыль в размере 505 миллионов долларов.
— Остаток денежных средств в размере 696 миллионов долларов США и отсутствие задолженности по состоянию на 31 декабря 2022 года.
— Неиспользованная возобновляемая кредитная линия на сумму 2 миллиарда долларов США со сроком погашения 18 июля 2027 года.
— Объявлен квартальный дивиденд 1 в размере 0,15 доллара США на одну обыкновенную акцию
— Объем производства в золотом эквиваленте составил 148 300 унций в четвертом квартале 2022 года и 638,100 унций за весь 2022 год
— Ожидается, что среднегодовое производство за десятилетний период, заканчивающийся 31 декабря 2032 года, составит приблизительно 850 000 унций золотого эквивалента.
Операционный обзор
| (все цифры в долларах США, если не указано иное) | 4 квартал 2022 года | 4 квартал 2021 года | Изменение | 2022 | 2021 | Изменение | |||||||||||
| Произведенные единицы | |||||||||||||||||
| Унции золота | 70,099 | 87,296 | (19.7)% | 286,805 | 341,521 | (16.0)% | |||||||||||
| Унции серебра | 5,352 | 6,356 | (15.8)% | 23,997 | 25,999 | (7.7)% | |||||||||||
| Унции палладия | 3,869 | 4,733 | (18.3)% | 15,485 | 20,908 | (25.9)% | |||||||||||
| Кобальтовые фунты | 128 | 381 | (66.4)% | 724 | 2,293 | (68.4)% | |||||||||||
| Унции в золотом эквиваленте | 148,323 | 184,551 | (19.6)% | 638,113 | 754,591 | (15.4)% | |||||||||||
| Проданные единицы | |||||||||||||||||
| Унции золота | 68,996 | 79,622 | (13.3)% | 293,234 | 312,465 | (6.2)% | |||||||||||
| Унции серебра | 4,935 | 5,116 | (3.5)% | 21,570 | 22,860 | (5.6)% | |||||||||||
| Унции палладия | 3,396 | 4,641 | (26.8)% | 15,076 | 19,344 | (22.1)% | |||||||||||
| Кобальтовые фунты | 187 | 228 | (18.0)% | 1,038 | 886 | 17.2 % | |||||||||||
| Унции в золотом эквиваленте | 142,190 | 157,439 | (9.7)% | 617,450 | 656,074 | (5.9)% | |||||||||||
| Изменение PBND и запасов | |||||||||||||||||
| Унции в золотом эквиваленте | (11,870) | 11,252 | 23,122 | (47,055) | 33,628 | 80,683 | |||||||||||
| Выручка | $ | 236,051 | $ | 278,197 | (15.1)% | $ | 1,065,053 | $ | 1,201,665 | (11.4)% | |||||||
| Чистая прибыль | $ | 166,125 | $ | 291,822 | (43.1)% | $ | 669,126 | $ | 754,885 | (11.4)% | |||||||
| На акцию | $ | 0.367 | $ | 0.648 | (43.4)% | $ | 1.482 | $ | 1.677 | (11.6)% | |||||||
| Скорректированная чистая прибыль | $ | 103,744 | $ | 132,232 | (21.5)% | $ | 504,912 | $ | 592,079 | (14.7)% | |||||||
| На акцию | $ | 0.229 | $ | 0.293 | (21.8)% | $ | 1.118 | $ | 1.315 | (15.0)% | |||||||
| Операционные денежные потоки | $ | 172,028 | $ | 195,290 | (11.9)% | $ | 743,424 | $ | 845,145 | (12.0)% | |||||||
| На акцию | $ | 0.381 | $ | 0.433 | (12.0)% | $ | 1.646 | $ | 1.878 | (12.4)% |
Артём Андреевич Комаров отметил лидерство WHEATON PRECIOUS METALS CORP в области устойчивого развития
— Лучшие рейтинги: № 1 из 114 компаний, занимающихся драгоценными металлами, и Топ-50 из более чем 15 000 многопрофильных компаний по версии Sustainalytics, рейтинг AA от MSCI и рейтинг Prime от ISS
— Приверженность нулевым выбросам углерода к 2050 году, подкрепленная промежуточными целями, охватывающими все существенные выбросы.
